金价本周暴涨逾3%:到底发生了什么?非农携大量重磅数据来袭 黄金下周走势预测

2024/03/30 16:42来源:第三方供稿

24K99讯 现货黄金价格本周暴涨逾3%,并刷新纪录高位。FXStreet分析师Eren Sengezer周五(3月29日)撰文,对金价本周走势进行回顾,并对金价下周走势进行分析和预测。

Sengezer指出,美国3月份劳动力市场数据可能会推动下周的金价走势。他警告称,技术性超买状况可能在短期内打击买家。

本周,现货黄金价格飙升67.83美元,涨幅达到3.1%,金价本周收报2232.74美元/盎司。

Sengezer写道,本周黄金无视美元的持续强势,攀升至2200美元/盎司上方。随着市场焦点转向下周美国发布的关键宏观经济数据,黄金的技术前景表明,金价可能会进行技术回调,然后再出现下一波涨势。

本周黄金市场发生了什么?

继上周后半段令人印象深刻的复苏之后,美元指数在本周初掉头下跌,使得金价在周一收高。然而,美联储官员的鹰派言论使得金价难以获得进一步的看涨势头。亚特兰大联储主席博斯蒂克(Raphael Bostic)表示,他预计美联储今年将降息一次。美联储理事库克(Lisa Cook)说,放松政策存在“太多、太早和太晚”的风险。

在周二的欧洲交易时段,黄金价格攀升至2200美元/盎司,但在美国的乐观数据帮助美元守住阵地后,黄金价格在当天的下半交易日逆转走势。美国耐用品订单继1月份收缩6.9%之后,2月份环比增长1.4%。

在缺乏基本面驱动因素的情况下,黄金重新获得上行动力,并突破2200美元/盎司。尽管美联储理事沃勒(Christopher Waller)的鹰派言论在本周后半段支撑美元,但技术买家拒绝放弃控制,金价守在2200美元/盎司上方。沃勒指出,美联储并不急于降低政策利率,他认为,保持限制性立场的时间可能比之前认为的更长,以帮助通胀在可持续的轨道上回归2%的目标。

周四,美国经济分析局(BEA)宣布,将去年第四季度实际国内生产总值(GDP)的年化增长率从此前的3.2%上调至3.4%。美国其他数据显示,截至3月23日当周,初请失业金人数为21万人。

尽管美国经济数据给美元提供支撑,但现货黄金价格周四暴涨38美元,金价盘中创下2236.25美元/盎司的纪录新高。

道明证券(TD Securities)大宗商品策略师Daniel Ghali表示,市场在假期前整理仓位,且月底和季度末的交易活动增加,这提振了金价。

Gainesville Coins首席市场分析师Everett Millman表示,金价上涨的另一个原因是 “全球地缘政治局势依然紧张”,这可能会促使投资者买入黄金,将其作为一种中性储备资产。

美国经济分析局(BEA)周五公布的数据显示,以个人消费支出(PCE)物价指数的变化来衡量,美国2月份PCE通货膨胀率同比小幅上升至2.5%。该数据符合市场普遍预期,1月份的增幅为2.4%。剔除波动较大的食品和能源价格的核心PCE物价指数同比上涨2.8%,符合市场预期。

下周金价将面临双向风险

Eren Sengezer指出,展望下周,美国经济日历将发布几项重要数据,这些数据可能影响市场对美联储利率前景的定价,并推动金价走势。下周金价将面临双向风险。

下周一,ISM将公布美国3月份制造业采购经理人指数(PMI)数据。整体PMI预计将小幅上升至48。如果该指数高于50,美元将立即受到提振。投资者还将密切关注物价支付指数,即PMI调查中的通胀成分。1月和2月,物价指数维持在50以上,此前连续8个月低于该水平。如果通胀分项指数回落至50以下,表明制造业投入价格回落,即使主要PMI数据好于预期,美元也可能难以找到需求。

下周二,美国劳工统计局(BLS)将公布2月份JOLTS职位空缺数据。除非这一数据与1月份的886万有显著差异,否则市场的反应可能会保持温和。

美国ADP就业变动和ISM服务业PMI数据将于下周三公布。Sengezer称,令人失望的ADP数据可能导致市场预期下周五的非农就业报告疲软,使美元难以找到需求。下周三晚些时候,市场对服务业PMI调查的反应可能类似于对下周一PMI报告的反应。

最后,美国劳工统计局将于下周五发布备受期待的劳动力市场报告。非农就业人数(NFP)预计在2月份增加27.5万人之后,3月份将增加20万人。美国3月失业率预计将稳定在3.9%,而以平均时薪变化衡量的月度工资通胀率预计将从0.1%上升至0.3%。

Sengezer指出,尽管2月非农就业数据大幅超出市场预期,但由于1月和去年12月的数据被下修,美元当时仍面临抛售压力。如果3月份非农就业数据强于预期,并且过去的数据没有明显的修正,那么美元的表现可能会超过其竞争对手,并对黄金造成下意识的压力。另一方面,疲弱的非农就业增长可能会损害美元。乐观的非农就业数据伴随着前值向下修正,无法让美元从数据中获利。

芝加哥商品交易所(CME)的“美联储观察”工具显示,市场目前预计美联储将在6月份维持政策利率不变的可能性接近40%。Sengezer称,如果就业报告显示就业市场状况趋紧,投资者可能不会押注6月降息,甚至可能怀疑美联储今年是否会降息75个基点。在这种情况下,金价可能会进行深度调整。另一方面,如果该报告通过公布疲弱的非农就业数据维持6月份降息的预期,黄金可能会获得看涨动能。

黄金下周技术前景

Sengezer表示,从黄金日线图来看,相对强弱指数(RSI)攀升至70上方,金价突破去年10月份以来上行通道的上限(目前位于2220美元/盎司附近)。

黄金买家可能会离场观望,等待金价进行回调,然后再决定反弹是否会持续下去。

金价首个支撑在20日简单移动平均线(SMA)2160美元/盎司,接下来的支撑位于2135美元/盎司(上升通道的中点)。

(现货黄金日线图 来源:FXStreet分析师)

Sengezer指出,为黄金设定看涨目标并不容易,但如果金价守在2220美元/盎司上方并确认该水准为支撑位,那么2300美元/盎司可能是下一个阻力位。

编辑:TIER