昨日回顾
黄金周四小幅收低，美国 7 月消费者物价指数 (CPI) 年增率 3.2%，较 6 月的 3.0% 略升，但低於市场预估的 3.3%，数据出炉後黄金开高走低，主要受到过去数周以来，美元和美债殖利率稳定上升所影响。黄金收盘小跌 1.70 美元，报每盎司 1948.90 美元，几乎和前一日持平。通膨数据出炉後，金价一开始走高，但由於美股大盘跳涨、道琼劲扬逾 400 点，黄金随後走低。ICE 美元指数 (DXY) 微涨 0.1% 至 102.58，10 年期美债殖利率攀升 7 个基点至 4.08%。美国劳工部周四公布，7 月 CPI 年升 3.2%，比 6 月的 3% 增温，是整体物价 13 个月来首度增温，但核心 CPI 年增率从 6 月的 4.8% 下降至 4.7%。
美股盘後
美国 7 月消费者物价指数 (CPI) 年增 3.2%，低於预期，加深投资人对联准会 9 月暂停升息的预期，联准会官员却泼了市场冷水，美股主指周四多惊险收红。迪士尼收高近 5%，道琼小涨超过 50 点，标普微升 0.03%，近乎持平，那指收红 0.12%，费半独弱 1.87%。数据方面，美国劳工部周四公布 7 月消费者物价指数 (CPI) 年增 3.2%，高於 6 月创 2 年多来新低的 3%，也是去年 7 月起连 12 降後首度反弹，但略低於市场预期的 3.3%，核心 CPI 年升 4.7%，同样低於市场预期。政经方面，美国 7 月通膨放缓，旧金山联准银行总裁戴利 (Mary Daly) 周四表示，消费物价指数 (CPI) 数据基本符合预期，这次的数据不代表对抗通膨方面取得胜利。美股道琼指数上涨 52.79 点，或 0.15%，收 35,176.15 点。那斯达克指数上涨 15.97 点，或 0.12%，收 13,737.99 点。标普 500 指数上涨 1.12 点，或 0.03%，收 4,468.83 点。
费城半导体指数下跌 68.9 点，或 1.87%，收 3,610.47 点。
基本分析
受美元兑日元汇价上涨带动，美元指数周四 (10 日) 逆转稍早贬势，投资人消化了比市场预期还要更温和的 7 月消费者物价指数 (CPI)，不过，通膨仍远高於联准会(Fed) 的 2% 目标水准。追踪美元兑六种主要货币的 ICE 美元指数 (DXY) 小涨 0.13%，至 102.62。美国周四公布 7 月 CPI 月增 0.2%，增幅同於 6 月，年增 3.2%，虽高於 6 月的 3.2%，但增幅小於市场预期。排除波动性较大的食品和能源项目後，7 月核心 CPI 月增 0.2%，同样持平 6 月，年增率则自 6 月的 4.8% 略降至 4.7%。联邦基金期货已消化 Fed 在下一次会议和今年剩余时间暂停升息的预期。利率期货显示，Fed 接下来可能采取的行动是在明年 5 月降息。同日，美国劳工部公布上周失业金请领数据，截至 8 月 5 日当周，首次申请失业救济金人数增加 2.1 万，经季节调整後来到 24.8 万人，高於经济学家预估的 23 万。美元指数报 102.6254。
油价动向
原油期货价格周四收低，但 Brent 原油仍维持在接近 1 月高点，系因通膨数据公布後，有关美国再次升息的臆测情绪降温，且 OPEC 对石油需求前景仍持乐观态度。Brent 原油和 WTI 原油自 6 月来持续走涨，周四 WTI 原油交易价格仍在今年最高价，而 Brent 原油则以 1 月来最高价交易。西德州中质原油 (WTI) 期货价格下跌 1.58 美元或 1.9%，收每桶 82.82 美元。近几日油价上涨，系因沙乌地阿拉伯和俄罗斯延长减产期限，以及俄罗斯和乌克兰在黑海地区发生冲突，恐威胁俄罗斯石油运输而引发供应担忧。美国劳工统计局周四公布，美国 7 月消费者物价指数 (CPI) 年增约 3.3%，高於 6 月的 3.1%，结束了连续 12 个月走低的局面。尽管如此，这样的 CPI 仍够低，足以安抚那些希望联准会 (Fed) 停止升息的投资者。美股大盘周四大致上涨。lEIA 周三公布，上周 (8/4 止) 美国原油库存增加 590 万桶，但市场基本上对此并不在意。
※ 参考资料：英皇金汇即网站新闻 www.nm23.com
20:30 美国7月PPI年率及月率
22:00 美国8月一年期通胀率预期
22:00 美国8月密西根大学消费者信心指数初值
入市策略：
全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至08月10日持仓量为903.38吨，较上日减持0.31吨，本月止净减持9.55吨。周四公布的美国上月消费者物价指数(CPI)上涨0.2%，与6月涨幅持平。在截至7月的12个月中，CPI上涨3.2%，6月为上涨3.0%，这是2021年3月以来的最小同比涨幅。美国7月通胀资料基本符合预期，根据芝商所(CME)的FedWatch工具 ，美联储在9月会议上维持利率不变的概率从资料公布前的约86.5%上升至90.5%。美国另一份报告显示，截至8月5日的一周里，初请失业金人数增加2.1万人，经季节性调整後为24.8万人。三藩市联储主席戴利周四说，尽管周四早些时候公布的7月份消费者通胀资料疲软，但现在宣布通胀取得胜利还为时过早。随着CPI缓慢下滑，预示着美联储继续加息的可能性降低，美元回撤，美债收益率回落，这有利於黄金，但美元、指标美国10年期公债收益率在震荡交投中攀升，周四金价小幅收低；日内金价最高触及1929.92美元/盎司，最低触及1911.97美元/盎司，尾盘现货黄金收报1912.17美元/盎司。
今日建议伦敦金於 1905– 1925间上落 (波幅巨大, 请留意帐户内资金情况)
港金於 17580 - 17980
支持位 1878/1894 阻力位 1938/ 1948
入市策略一 : 下方触及1905水平可做多， 目标位于1915水准，止损设在1898水平。
入市策略二 : 上方在1925元水平做空，止赚设在1915美元，止损设在1933。
白 银
贵金属具有储值的传统角色，担忧货币贬值及通货膨胀，对其属利多。
今日建议 : 白银於21.80 – 23.80
支持位20.30/20.80 阻力位24.50 /25.50
(投资涉及风险，宜量力而为，不要过份进取，价格可升可跌)
英皇金融NM23 卓越理财中心 www.NM23.com
全国免费热线: 4001 201 228
香港24小时热线: (852) 2838 3959
2023-08-11